Belajar Forex .com

Kali ini kita akan mempelajari tentang SWAP yang juga sering disebut dalam dunia forex trading sebagai bunga Overnight atau bunga Premium. Berikut kita akan mempelajari  bagaimana melakukan perhitungan swap/bunga overnight tersebut.

Sebelumnya, Anda harus mengetahui tingkat suku bunga bank Sentral masing-masing negara, Silakan membuka link Belajarforex yang memuat suku bunga sejumlah negara didunia.

http://belajarforex.com/tabel-suku-bunga-dunia.html

Maksud suku bunga Bank Sentral masing-masing adalah seperti untuk IDR (Indonesian Rupiah) yang kita lihat adalah nilai suku bunga yang diberikan oleh bank Sentral negara Republik Indonesia, yaitu Bank Indonesia. Saat artikel ini ditulis, suku bunga yang diberlakukan oleh Bank Indonesia untuk mata uang IDR adalah 7,75% per tahun. Sedangkan untuk USD (US Dollar - Amerika Serikat) suku bunga yang akan kita perhatikan adalah tingkat suku bunga yang ditetapkan bank sentral AS, yaitu Federal Reserve (biasanya disebut The Fed) sebesar 0,25% per tahun.  

Kalau Anda memerhatikan dengan seksama, Anda dapat melihat sebuah peluang disini! Apakah terpikirkan oleh Anda? 

Bagaimana jika saya meminjam katakanlah USD 1 juta dari bank di AS? Nilai suku bunga yang ditetapkan Federal Reserve sebesar 0,25%  sebenarnya merupakan suatu cara bagi Federal Reserve untuk mengendalikan tingkat suku bunga tabungan semua bank di AS dan sekaligus tingkat suku bunga kredit / pinjaman juga. Sama seperti di Indonesia, kalau Bank Indonesia menentukan tingkat suku bunga BI yang sebelumnya 8% turun menjadi 7%, maka hal ini akan diikuti oleh bank-bank yang ada di Indonesia untuk menurunkan suku bunga deposito untuk mendekati nilai yang ditentukan BI, misalnya sebelumnya 8,5% per tahun menjadi 7,5% per tahun. Hal yang sama berlaku untuk suku bunga pinjaman / kredit, yang tadinya 13% per tahun, mungkin akan turun menjadi 11,5% setahun. Jadi secara umum bisa kita simpulkan nilai suku bunga bank sentral suatu negara akan mempengaruhi suku bunga deposito dan kredit / pinjaman serta selisihnya dengan nilai suku bunga bank sentral umumnya tidak besar.

Kembali ke topik 'Peluang' sebelumnya, ada sebuah peluang dengan meminjam dari bank di AS sebesar USD 1 juta dengan bunga pinjaman, misalnya 3% setahun. Kemudian saya tukarkan uang USD tersebut menjadi IDR dan saya depositokan di sebuah bank di Indonesia dengan bunga deposito sebesar 7,5%. Saya punya selisih +4,5% / tahun. Menarik bukan? Tinggal pinjem-pinjem aja ;). Tekhnik ini dikenal sebagai Carry Trade yang beberapa tahun belakangan ini cukup marak dipraktekan. Sederhana sekalikah hal ini? Pada kenyataannya melakukan hal tersebut tidaklah semudah itu, hal resiko dan kesulitannya tidak akan kita bahas dalam artikel ini tapi ini menjadi dasar bagi kita untuk memahami kenapa Swap atau Overnight Interest itu ada dalam forex trading. 

{mospagebreak} 

Sekarang, mari kita hanya memperhatikan suku bunga yang mata uangnya sering diperdagangkan dalam forex trading, seperti GBP (Great Britain Pound - Inggris) dan USD. 

Yang mengatur suku bunga adalah bank sentral. Misal kita akan bertrading GBP/USD. Bank sentral Inggris adalah Bank of England dan bank sentral Amerika adalah Federal Reserve. Ingat suku bunga yang tercantum adalah untuk per tahun.

Andaikata GBP akan menguat terhadap USD dalam jangka panjang, sehingga kita berinisiatif membuka Buy GBP/USD dalam posisi floating 1-3 hari kedepan, misal kita bertrading 1 lot saja di Mini Account.

Kita dapat memastikan bahwa posisi Buy 1 lot GBP/USD tersebut akan mendapat bunga premium/swap karena suku bunga Inggris lebih tinggi dari suku bunga Amerika. Untuk kolom Current Rate Bank of England 1.0% dan pada kolom Current Rate Federal Reserve adalah sebesar 0.25%.

Untuk swap harian(bunga premium) posisi Buy GBPUSD adalah sbb :

Diketahui suku bunga per tahun Inggris(BoE) adalah 1.0% dan,

suku bunga per tahun Amerika(FED) adalah sebesar 0.25%.

Rumus teoritis bunga premium/swap per hari adalah sbb :

Pair A/B - Posisi Buy :

((Suku bunga negara A - Suku bunga negara B)% x Jumlah Lot x Contract Size) / 365 hari

Pair A/B - Posisi Sell :

((Suku bunga negara B - Suku bunga negara A)% x Jumlah Lot x Contract Size) / 365

Jadi untuk pembukaan Buy 1 lot GBP/USD adalah :

(  (Suku bunga negara Inggris - Suku bunga negara Amerika)%   x 1 x 10.000) / 365

= ((1-0.25)% x 1 x 10.000) / 365 = 75 / 365

=  $0.2 per hari untuk 1 lot.

Jadi untuk tiap lot posisi Buy GBP/USD akan MENERIMA $0.2 per harinya

Sebaliknya jika melakukan posisi Sell GBP/USD selama lebih dari 1 hari akan MEMBAYAR swap sebesar $0.2 per lot nya.

Satu contoh lagi untuk swap teoritis AUD/JPY.

Suku bunga Ausi : 3.25% & Suku bunga Jepang : 0.1%.

Berdasar perhitungan, jika melakukan Buy 1 lot AUD/JPY akan MENERIMA swap sebesar $0.86 per hari. Dan memang jika melakukan posisi Sell lebih dari satu hari akan MEMBAYAR swap sebesar $0.86.

{mospagebreak} 

Berikut adalah tabel teoritis swap untuk Mini Account dengan kontrak 10.000 lainnya sebanyak 1 lot per harinya untuk posisi Buy & Sell :

Note : Tabel diatas adalah untuk mini account dengan kotrak 10.000 sebanyak 1 lot.

Untuk standard account (kontrak 100.000) tinggal dikalikan 10. Misal untuk pembukaan 10 lot (standard account) AUD/USD maka swap diperoleh adalah sebesar 10 x 0.82 = $8.2.

Lain pialang maka lain pulalah kebijakan untuk swap/bunga premium.

Berikut adalah rincian dari swap masing-masing pialang :

MBTrading dengan MBTNavigator

Tampak bahwa setiap posisi Sell per lotnya akan dikenakan bunga premium yang cukup besar bila dibandingkan dengan posisi Buy.

Swap yang terbesar adalah posisi Buy NZD/JPY yaitu sebesar 5.30% per tahun dan jika mengambil posisi Sell NZD/JPY akan dikenakan swap -9.38%.

Untuk mengkoversi menjadi dollar adalah sbb :

Buy Premium NZD/JPY 1 lot = (5.3% x 10.000) / 365 = $1.45

Sell Premium NZD/JPY 1 lot = (-9.3% x 10.000) / 365  = -$ 2.55

{mospagebreak} 

Gain Capital dengan menggunakan Metatrader 4 :

Tampak pada table diatas ukuran volume sebesar 0.1 yang artinya, trader membuka posisi sebanyak 1 lot. Tampak ditabel bahwa membuka posisi Buy EURUSD lebih dari satu hari akan mendapat bunga $0.1 per lot dan sebaliknya jika Anda mempertahankan posisi Sell EURUSD lebih dari satu hari maka akan dikenakan biaya bunga premium atau swap sebesar $0.5. Dari tabel diatas Buy premium terbesar adalah saat Buy AUDJPY yaitu akan mendapat bunga $0.43 dan biaya swap terbesar adalah saat Anda membiarkan posisi Sell AUDJPY lebih dari 1 hari yaitu sebesar $0.86. O ya, kami ingatkan lagi, pembukaan posisi 1 lot pada mini account metatrader Forex.com adalah pada Vol 0.1. Jika Anda memilih Vol 1.0 maka hal tersebut adalah berarti Anda memilih pembukaan posisi 10 lot. Hayoo, jangan sampai salah lagi yah...hati-hati dalam memilih volume transaksi di platform Metatrader Forex.com. Hubungi kami jika masih bingung.

Asia Kapitalindo dengan menggunakan Metatrader 4 :

Saat bertrading dengan platform Asia Kapitalindo dengan Metatrader akan tampak swap susunan pair yang dapat ditradingkan per lot yaitu :

• Buy EUR/USD : -4.50
• Buy GBP/USD : - $ 4.88
• Sell USD/CHF : - $ 12.66
• Buy & Sell USD/JPY : - $ 4.17
• Buy AUD/USD : $ 1.83
  

Kesimpulan : Berdasar perhitungan teoritis & realitas dilapangan, nilai swap atau suku bunga bisa berbeda satu dengan yang lain. Berdasar pengamatan swap terkecil adalah saat nasabah bertrading di MBTrading Futures. Swap berlaku saat suatu posisi masih bertahan (floating) melebihi pukul 04.00 pagi.

 Demikian penjelasan kami, sejujurnya Anda dapat mengabaikan swap ini jika Anda bertrading mini account di Gain Capital atau MBTrading. Sebaliknya jika Anda bertrading di Asia Kapitalindo, swap nya cukup besar, Anda dapat mempertimbangkan untuk membuka posisi lebih dari satu hari atau tidak. Mau jadi Day atau Swing trader, tergantung pilihan Anda.

Pertanyaan atau tanggapan bisa kirimkan via email This e-mail address is being protected from spambots. You need JavaScript enabled to view it atau pada telepon di 021 3343 8907.